Pré-mercado — 12/06/2026
Viés de alta na abertura: acordo EUA-Irã derruba o petróleo e sobe bolsas; IPCA às 9h decide se a curva DI estende o rally — PETR4 na contramão, bancos puxam.
Pré-mercado — 12/06/2026
O pano de fundo é de risk-on global: o memorando EUA-Irã está "quase finalizado" e pode ser assinado já no domingo em Genebra, com reabertura do Estreito de Ormuz em até 30 dias e suspensão das sanções ao petróleo iraniano (IRNA/G7 via news.feed, 12/06 05:16-07:48 BRT). O petróleo despenca (Brent -3,66%), os futuros americanos sobem e o VIX recua abaixo de 20. No Brasil, o evento do dia é o IPCA de maio às 9h, depois de a curva DI ter derretido até 43 bps ontem.
Agenda do dia
| Horário (BRT) | Evento | Relevância |
|---|---|---|
| 09:00 | BR — IPCA (mai): consenso +0,53% m/m (ant. +0,67%); 12 meses: consenso 4,66% (ant. 4,39%) | Alta |
| 09:00 | BR — IPCA com ajuste sazonal (mai) | Média |
| 11:00 | BR — Anfavea (mai): produção (ant. -9,5% m/m) e vendas (ant. -7,8% m/m) de veículos | Média |
| 11:00 | EUA — Michigan (jun, preliminar): sentimento cons. 46,1 (ant. 44,8); expectativa de inflação 1 ano (ant. 4,8%) | Média |
| 14:00 | EUA — Baker Hughes: contagem de sondas | Média |
| 16:30 | EUA — CFTC: posições especulativas (S&P 500, petróleo, ouro, BRL — ant. +47,0K) | Média |
| Pregão NY* | EUA — Estreia da SpaceX (SPCX) na Nasdaq: maior IPO da história (US$ 75 bi, US$ 135/ação) | Alta |
Fonte: economics.calendar (pg:economic_calendar, as_of 12/06 08:18 BRT). *Linha SpaceX via news.feed.
Pregão de ontem (11/06)
O Ibovespa fechou a 171.497 pts (BVSP, snapshot 12/06) e o WINM26 subiu +1,82%, a 171.825 (ajuste 171.886; máxima 172.370), num pregão de R$ 681 bi em WIN. O motor foi doméstico: a curva DI desabou — DI jan/27 -18,5 bps (14,31%), jan/30 -43 bps (14,47%), jan/33 -37 bps (14,39%) — e o real ganhou 1,56% contra o dólar (WDO em 5.127). Bancos e cíclicas locais lideraram: ITUB4 +2,90% (R$ 2,30 bi negociados), B3SA3 +2,18%, BBSE3 +3,47% com AVAT 5,4x (maior atividade anômala do dia), enquanto PETR4 ficou parada (+0,05%) e PRIO3 caiu -1,54%. Contexto externo: o PPI americano veio quente (+1,1% m/m vs 0,7% esperado), mas o noticiário do Irã dominou.
| Grupo | Papel | Fech. | Var. | Vol. financeiro |
|---|---|---|---|---|
| Maiores altas | MOVI3 · GFSA3 · VAMO3 | 9,69 · 1,03 · 2,96 | +7,31% · +7,29% · +7,25% | R$ 54 mi · 1,9 mi · 53 mi |
| Maiores baixas | CVCB3 · CSED3 · PCAR3 | 1,32 · 3,70 · 1,46 | -7,04% · -6,09% · -5,19% | R$ 29 mi · 6,2 mi · 9,3 mi |
| Líderes de volume | ITUB4 · PETR4 · VALE3 | 40,50 · 41,67 · 78,73 | +2,90% · +0,05% · +1,33% | R$ 2,30 bi · 2,18 bi · 1,38 bi |
Fluxo e anomalias: BTG apareceu vendedor anômalo em BBSE3 (9,4x o volume típico) e B3SA3 (4,9x), com UBS na ponta compradora de ITUB4 (2,1x) e B3SA3 (2,8x); Goldman vendeu AXIA3 e RDOR3 acima do padrão. No agregado B3 (dado de 09/06, publicado com defasagem), o estrangeiro sacou -R$ 1,58 bi no dia e acumula -R$ 3,42 bi em junho, absorvido pelo institucional local (+R$ 1,48 bi no dia).
| Contrato | Ponta | Top 3 — saldo líquido (contratos / R$) |
|---|---|---|
| WIN (M26) | Compradores | Ativa +17.342 (+R$ 595 mi) · BGC +15.212 (+R$ 520 mi) · UBS +13.626 (+R$ 467 mi) |
| WIN (M26) | Vendedores | Renascença -31.810 (-R$ 1,09 bi) · Morgan -24.275 (-R$ 828 mi) · Goldman -15.977 (-R$ 543 mi) |
| WDO (N26) | Compradores | Ágora +27.802 (+R$ 1,43 bi) · XP +24.931 (+R$ 1,29 bi) · Genial +7.780 (+R$ 401 mi) |
| WDO (N26) | Vendedores | BTG -32.961 (-R$ 1,69 bi) · Ativa -16.702 (-R$ 869 mi) · UBS -16.005 (-R$ 820 mi) |
Leitura: no rally do índice, Renascença, Morgan e Goldman saíram vendidos (realização/contra-tendência) contra Ativa, BGC e UBS comprados. No dólar, o destaque foi o BTG despejando ~33 mil contratos líquidos de WDO (-R$ 1,69 bi), apostando na continuidade do real forte. Fonte: market.eod.futures_players (pg:eod_futuros_trades, EOD 11/06).
Madrugada e pré-abertura
Ontem em NY o cash fechou em rally forte — S&P 500 +1,72%, Nasdaq 100 +3,29%, Dow +1,86% — e os futuros estendem o movimento nesta manhã. Na Europa, o BCE mantém em aberto nova alta de juros em julho (Reuters, 07:48 BRT), após ter sido o primeiro G7 a subir juros desde o início da guerra do Irã; ainda assim os yields europeus cedem hoje. ADRs brasileiros no pré: PBR US$ 18,04 (-1,11%) refletindo o tombo do petróleo e VALE US$ 15,45 (+0,60%) acompanhando a China positiva.
| Bloco | Destaques (var. vs fechamento anterior) |
|---|---|
| Ásia (fechado) | Nikkei +0,90% (67.033) · CSI 300 +1,16% (4.777) · ASX 200 +0,76% (8.854) |
| Europa (em curso) | DAX +1,62% (24.603) · CAC 40 +0,28% (8.354) · FTSE 100 +0,26% (10.436) |
| Futuros EUA | S&P 500 +0,47% (7.430,6) · Nasdaq 100 +0,44% (29.595,5) · Dow +0,58% (51.171,8) |
| Commodities | Brent -3,66% (US$ 87,07) · WTI -3,84% (US$ 84,32) · Ouro -0,13% (US$ 4.207) · Minério Dalian -0,33% (764 CNY/t) |
| Moedas | EUR/USD 1,1575 (-0,03%) · USD/JPY 160,17 (+0,12%) · AUD/USD 0,7039 (-0,19%) |
| Juros 10 anos | EUA 4,46% (estável) · Alemanha 3,00% (≈ -4 bps) · Japão 2,62% (≈ -6 bps) |
| ADRs Brasil (pré) | PBR US$ 18,04 (-1,11%) · VALE US$ 15,45 (+0,60%) |
Fonte: market.opening.snapshot (back-abertura, multi-cache), as_of 12/06 08:15 BRT. Manchetes: news.feed (tradehunter_news), 12/06 08:16 BRT.
Ibovespa hoje
Petróleo → PETR4/PRIO3: o Brent a US$ 87 (-3,7%) com a perspectiva de Ormuz reaberto e petróleo iraniano de volta ao mercado abre gap negativo nas petroleiras — o PBR já cai 1,1% no pré. É o principal freio do índice hoje, dado o peso do setor.
Minério/China → VALE3: minério praticamente estável (-0,33%) com CSI 300 +1,16% e ADR da VALE +0,60% deixam a mineradora com viés neutro-positivo, compensando parte do drag de petróleo.
Juros US e dólar → bancos e domésticas: Treasury 10y estável em 4,46% e dólar global comportado preservam o vento a favor de ontem: curva DI em queda livre e real forte. Se o IPCA das 9h confirmar a desaceleração na margem (+0,53% m/m), bancos e domésticas — ITUB4, B3SA3, BBSE3, que já receberam fluxo comprador anômalo ontem — seguem como motor do índice; o 12 meses acelerando para ~4,66% limita o espaço para exagero na curva.
Beta global → WIN: futuros US em alta e VIX cedendo a 19 dão pano de fundo pró-risco. A amplitude média do WIN nos últimos 8 pregões é de ~2.689 pts (desvio 803) — range projetado largo para a sessão. Risco de cauda doméstico no radar: os EUA propõem elevar tarifas sobre o Brasil a partir de 1º/07 (Poder360, 06:01 BRT) e o Banco Mundial cortou a projeção de PIB 2026 para 1,9%.
- IPCA às 9h: abaixo de +0,53% m/m, a curva DI estende o rally de ontem e o WIN ataca o topo de 172.370; acima do consenso, realização nas domésticas e WDO devolve parte da queda rumo ao range 5.140–5.200.
- Rotação petróleo × bancos: PETR4/PRIO3 tendem a abrir pra baixo com Brent -3,7%; o índice só sustenta alta se ITUB4/VALE3 absorverem o gap — o saldo dessa briga define a direção do WIN na primeira hora.
- Posicionamento dos players: Renascença/Morgan saíram vendidos do rally no WIN e o BTG está vendido em ~33 mil WDO — um IPCA benigno força recompra (squeeze) nos dois contratos; observar também o tom da estreia da SpaceX em NY à tarde.
Fontes e lacunas: madrugada/pré-abertura: market.opening.snapshot, 12/06 08:15 BRT · pregão de 11/06: market.session.summary e market.eod.futures_players (pg:eod_futuros_trades, EOD 11/06) · agenda: economics.calendar, 12/06 08:18 BRT · manchetes: news.feed, 12/06 08:16 BRT · fluxo estrangeiro: B3, último dado publicado 09/06 (defasagem usual). Lacunas: USD/BRL spot e DXY não retornaram no feed de moedas do snapshot (usado WDON26 como proxy de câmbio); variação percentual diária do Ibovespa à vista indisponível (usada a referência do WINM26, +1,82%).